證券化：美國結構融資的法律制度（第2版）

第1章 證券化概述
1．1 證券化是什么?
1．2 證券化的形式
1．3 證券化的發(fā)展
1．4 證券化的法律基礎
1．5 定性
1．7 法院通常不會混淆類別
1．8 司法對貸款證券化的態(tài)度
1．10 結論
第2章 證券化的歷史和未來
2．1 證券化堅持下來了嗎?
2．2 分割方式的貸款證券化
2．3 匯集方式的證券化
2．4 匯集程序
2．5 貸款
2．6 sPV證券的類型
2．7 二級SPV
2．8 擔保、評級和評估
2．9 貸款和證券化貸款的市場及其未來
2．10 未來：是否所有貸款都能證券化?
2．11 分析和結論
第3章 證券化對經(jīng)濟和金融體系的影響
3．1 市場和機構
3．2 證券化：一種重構融資制度
3．3 證券化的市場效率
3．4 流動性
3．5 來自新老參與者和新功能的風險
3．6 “驅逐”
3．7 證券化消除了市場分割
3．8 私人部門證券化的驅逐效應
3．9 結論
3．10 證券化是否增加了經(jīng)濟中的債務和風險?
3．11 金融對債務增長和風險增加的影響
3．12 證券化在債務和風險增加中扮演的角色
3．13 證券化對貨幣控制的影響
3．14 證券化對貨幣定義、貨幣存量和貨幣周轉率的影響
3．15 結論
第4章 證券化對金融機構的影響
4．1 對銀行財務結構的影響：老問題重提
4．2 對流動性的影響
4．3 對資金成本的影響
4．4 對分散化的影響
4．5 對其他風險的影響
4．6 對銀行業(yè)競爭的影響
4．7 對銀行的貸款定價霸權的影響
4．8 來自政府實體的競爭
4．9 對銀行業(yè)風險的影響
4．10 銀行的新業(yè)務
4．11 或有債務
4．12 貸款的后續(xù)服務和市場融資
4．13 適應證券化
4．14 銀行進入證券業(yè)的法律限制
4．15 組織和文化的變化
4．16 當前的結構變更：追尋一種文化
4．17 當前結構變更的進程：尋找商業(yè)戰(zhàn)略
4．18 銀行能夠幸存嗎?
4．19 對非銀行金融機構的影響
4．20 新業(yè)務
第5章 證券化對借款人和投資者的影響
5．1 證券化對借款人的影響
5．2 信貸機會
5．3 借款人與貸款人之間的競爭
5．4 與貸款人的關系
5．5 對抗貸款人的權利：通行規(guī)則和例外
5．6 證券化對投資者的影響
5．7 益處：選擇和多樣性
5．9 結論
第6章 SPV介紹
6．1 概述
6．2 匯集的演化
6．3 證券化的機構特征
6．4 典型的匯集方式證券化
第7章 貸款的發(fā)放、出售和匯集
7．1 貸款人和借款人
7．2 銀行實施貸款證券化的權力
7．3 發(fā)放及出售貸款及借款的權力
7．4 原《格拉斯一斯蒂格爾法》上的禁令
7．5 貨幣監(jiān)理官允許的資產(chǎn)支持證券
7．6 《格蘭一里奇一布里利法》之后
7．7 通過子公司運營的權力
7．8 服務的權力及擔任保管人和契約受托人的權力
7．9 投資的權力
7．10 對銀行權力的限制
7．11 銀行資本和準備金要求
7．12 儲蓄機構和財務公司的權力
7．13 放貸標準
7．14 交易：貸款轉讓
7．15 交易的性質：轉讓還是借貸?
7．16 讓渡
7．17 買賣程序的監(jiān)管
7．18 中介費
7．19 與標準的貸款分享權相關的反搭配禁令和反托拉斯條款
7．20 信貸監(jiān)管
第8章 SPV的財務結構
8．1 SPV證券：轉遞、債券和轉付
8．2 轉遞證券
8．4 普通債券
8．5 商業(yè)票據(jù)’
8．6 優(yōu)先股
8．7 證券的條款：高利貸和消費者保護法規(guī)
8．8 SPV證券的定性：債券還是股票
8．9 資產(chǎn)支持證券
8．10 稅法
8．11 債券或股票
8．14 有限合伙
8．16 金融資產(chǎn)證券化投資信托——歷史回顧
8．17 FASIq、和REMIC的比較
8．18 免稅的市政投資管道
8．19 其他法律對SPV財務結構的影響
第9章 信用強化
9．1 信用強化的類型
9．3 擔保投資合同
9．4 出售方母公司或控股公司提供的保險和擔保
9．5 發(fā)起人的股權投資
9．6 發(fā)起人的債務：增加擔保
9．7 保留借款人的償付款以增加擔保
9．8 評估
9．9 評估師對客戶的義務
9．10 評估師對無私屬關系的當事人的義務
9．11 錯誤評估使用者的責任
9．12 資產(chǎn)支持證券的適用性
9．13 評估的新規(guī)則
9．14 國會立法
9．15 評級機構
……
第10章 保護SPV避免破產(chǎn)
第11章 《1940年投資公司法》對SPV的監(jiān)管
第12章 SPV證券的發(fā)行
第13章 SPV證券二級市場監(jiān)管
第14章 SPV的運營
第15章 貸款分割
第16章 貸款分割協(xié)議：披露
第17章　證券法是否適用于貸款分享權
第18章 牽頭銀行和貸款分享者之間的關系
第19章 貸款分享者在貸款分分割中的權利
第20章 破產(chǎn)對貸款分割的影響
第21章 借款人對抗牽頭銀行和貸款分享權持有人的權利
第22章 貸款分享權和貨款協(xié)議：律師的問題
第23章 證券化的國際方面
第24章 證券化的最新發(fā)展——次級貸款證券化中的問題
譯后記